Estados Unidos
Como se predijo en gran medida, la Reserva Federal de Estados Unidos dejó de elevar las tasas de interés el miércoles, marcando la primera pausa de este tipo desde que comenzó en marzo del año pasado para combatir la inflación galopante.
Aunque el banco central elevó su predicción para la tasa de referencia a una tasa máxima de 5.6% en el punto medio en 2023, por encima de un pronóstico anterior de 5.1% observado en marzo, esta decisión no significa que el banco central haya detenido su estrategia de aumentar las tasas de interés.
La decisión de parte de la FED, fue super positivo para el mercado y por eso hemos visto el alza que se ha observado en los últimos días. Lastimosamente, se estima en base a datos inflacionarios y por sentimiento de la FED, que vendrán dos subidas más a lo largo del año.
Para resumir una semana bastante volátil, tal cual como se esperaba con la ola de fundamentales que reportaron a lo largo de la semana. El IPC y PPI: nos dan a entender que la inflación sigue disminuyendo. Venta al por menor salió bastante positivo, dándonos a entender que las empresas están teniendo buenas ventas.
Solicitudes de desempleo salió por encima de lo esperado, que viene siendo negativo para el USD pero positivo para el mercado. Índice de fabricación Empire State que salió mucho más positivo de lo esperado, nos da a entender que las condiciones de negocio en el sector de manufactura en NY están bien.
China
El banco central de China disminuyó las tasas de interés para sostener una economía en dificultades, mientras que la Fed insinuó un mayor ajuste monetario. Apenas unos días después de reducir su tasa de recompra inversa a siete días en 10 puntos básicos a 1.90% desde 2.00%, el Banco Popular de China redujo el jueves temprano la tasa de sus préstamos a un año en 10 puntos básicos a 2.65%, la primera disminución desde agosto.
Datos recientes indican que la recuperación de China se está estancando a medida que la demanda interna e internacional se debilita. Según los datos publicados el jueves, la producción industrial aumentó un 3.5% en mayo en comparación con el mismo mes del año pasado, que fue una tasa de crecimiento más lenta que la expansión del 5.6% en abril.
Europa
El Banco Central Europeo está casi listo para aumentar los precios de endeudamiento a su nivel más alto en 22 años más tarde el jueves, cuando comience la semana de importantes reuniones de bancos centrales.
Aunque la tasa anual de inflación en la zona euro disminuyó al 6.1% en mayo, sigue siendo superior a la tasa objetivo del BCE del 2%, y el crecimiento subyacente de los precios, que excluye la volatilidad de los precios de los alimentos y la energía, está empezando a caer.
Aparte del aumento generalmente anticipado de hoy, es probable que el BCE deje la puerta abierta a más aumentos, combatiendo la inflación incluso cuando el desarrollo regional se desacelera.
Mercados de renta variable
Los mercados de Estados Unidos respondieron sumamente positivo a los reportes inflacionarios de esta semana. Europa, que opto por seguir subiendo sus tasas de interés, también cerró en la semana en positivo y Asia, que optó por bajar sus tasas, lideró la semana de renta variable.
| AMÉRICA | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| DOW JONES INDUS. AVG | 34,299.12 | 1.25% | 3.48% |
| S&P 500 INDEX | 4,409.59 | 2.58% | 14.85% |
| NASDAQ COMPOSITE | 13,689.57 | 3.25% | 30.79% |
| EUROPA | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| Euro Stoxx 50 Pr | 4,394.82 | 2.45% | 15.85% |
| FTSE 100 INDEX | 7,642.72 | 1.06% | 2.56% |
| CAC 40 INDEX | 7,388.65 | 2.43% | 14.13% |
| DAX INDEX | 16,357.63 | 2.56% | 17.48% |
| IBEX 35 INDEX | 9,495.00 | 1.99% | 15.38% |
| SWISS MARKET INDEX | 11,386.26 | 1.17% | 6.12% |
| ASIA | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| NIKKEI 225 | 33,706.08 | 4.47% | 29.17% |
| HANG SENG INDEX | 20,040.37 | 3.35% | 1.31% |
| CSI 300 INDEX | 3,963.35 | 3.30% | 2.37% |
| BONOS | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| US Generic Govt 10 Yr | 3.77 | 0.74% | 17.90% |
| US Generic Govt 2 Yr | 4.72 | 2.81% | 52.74% |
| GERMANY GOVT BND 10 YR DBR | 2.47 | 4.06% | 44.34% |
| UK Gilts 10 Yr | 4.41 | 4.07% | 75.29% |
| COMMODITIES | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| WTI | 71.70 | 2.18% | -10.67% |
| BRENT | 76.55 | 2.35% | -10.90% |
| GAS NATURAL | 2.62 | 16.19% | -41.47% |
| MAÍZ | 639.50 | 5.83% | -5.75% |
| TRIGO | 687.00 | 9.00% | -13.26% |
| ORO $/Oz | 1,957.60 | -0.23% | 7.20% |
| PLATA $/OZ | 24.23 | -0.74% | 0.79% |
| COBRE | 388.15 | 2.44% | 1.86% |
| PLATINUM | 985.94 | -2.55% | -8.22% |
| MONEDAS | Cotización | Δ %5 Días | Δ % YTD |
|---|---|---|---|
| EURUSD | 1.09 | 0.13% | 2.00% |
| AUDUSD | 0.67 | -0.61% | -2.08% |
| CADUSD | 0.74 | 0.24% | -0.47% |
| CHFUSD | 1.11 | 0.95% | -2.14% |
| GBPUSD | 1.24 | 0.44% | 2.95% |
| CNYUSD | 0.15 | 0.24% | -0.36% |
| JPYUSD | 0.01 | 0.68% | 0.53% |
| USDBRL | 5.06 | -0.76% | 4.43% |
| USDMXN | 18.25 | 0.84% | 6.87% |
| XBTUSD | 28,085.85 | -1.33% | 69.81% |
A tener en cuenta en la semana
Antes de la apertura del mercado
| Miércoles 21 | Jueves 22 | Viernes 23 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Winnebago Industries, Inc. | Accenture Ltd. | CarMax, Inc. | ||||||
| Patterson Companies, Inc. | Darden Restaurants, Inc. | Apogee Enterprises, Inc. | ||||||
| Commercial Metals Company | ||||||||
Después del cierre del mercado
| Martes 20 | Miércoles 21 | Jueves 22 |
|---|---|---|
| FedEx Corp. | KB Home | Capstone Green Energy Corporation |
| La-Z-Boy, Inc. | Steelcase, Inc. | Beyond Air, Inc. |
| Dynagas LNG Partners LP | Algoma Steel Group Inc. |
Calendario económico
Lunes 19
USD: Estados Unidos – Juneteenth (Festivo)
Martes 20
USD: Permisos de construcción (May)
Miércoles 21
GBP: IPC (Anual) (May)
USD: Comparecencia de Powell, presidente de la Fed
Jueves 22
CHF: Decisión de tipos de interés (2T)
CNY: China – Tuen Ng – Festividad de la Barca del Dragón (Festivo)
GBP: Decisión de tipos de interés (Jun)
USD: Nuevas peticiones de subsidio por desempleo
USD: Ventas de viviendas de segunda mano (May)
USD: Inventarios de petróleo crudo de la AIE
Viernes 23
EUR: PIB de España (Trimestral y Anual) (1T)
EUR: PMI manufacturero de Alemania (Jun)
GBP: PMI manufacturero
USD: PMI de servicios (Jun)
Síguenos en Linkedin | Instagram | Facebook | Twitter | Youtube
